01大盘
昨夜美股三大股指震荡下跌，美联储降息概率显著上升，9月首降几成定局;七巨头遭大幅抛售，小盘股指数大涨3.5%。截至收盘，道指涨0.08%，纳指跌1.95%，标普跌0.88%。美国十年国债收益率跌1.727%，收报4.212%，相较两年期国债收益率差-30.5个基点。恐慌指数VIX涨0.54%至12.92，布伦特原油收涨0.25%。现货黄金昨日涨1.85%，报2315.18美元/盎司。美元指数昨日跌0.53%，报104.45。
拜登将在北京时间周五早晨6:30亮相北约新闻发布会，市场关注其表现以评估“退选风波”。截至发稿已有12位民主党籍国会议员公开呼吁拜登退选。
美国6月未季调核心CPI年率录得3.3%，低于市场预期的3.4%，回落至2021年4月以来最低水平。美国6月CPI全面降温，整体指标环比首次转负，核心CPI回落至三年低位，利率期货完全定价9月降息，押注年内总降息幅度为61BP，较数据公布前上行11BP。CPI数据公布后，交易员预计美联储年内有25%的可能进行第三次25个基点的降息。美国截至7月6日当周初请失业金人数22.2万人，前值23.8万人。
据IEA：明年石油需求增速预期将从之前的100万桶/日下调至98万桶/日。美元兑日元USD/JPY回落至158下方。据日本朝日新闻援引政府消息人士：日本干预外汇市场。日本财务省副大臣神田真人对此不予置评。
据CME“美联储观察”：美联储8月维持利率不变的概率为91.2%，降息25个基点的概率为8.8%。美联储到9月维持利率不变的概率为7.3%，累计降息25个基点的概率为84.6%，累计降息50个基点的概率为8.1%
美联储-戴利：综合各项数据，可能有必要对货币政策进行调整，今年降息1/2次适宜;穆萨莱姆：近期数据表明通胀取得进展，希望有数据能让我有信心预计通胀在明年中或明年末达到2%;古尔斯比：可考虑一次或一系列降息，无需为失业情况而恐慌，需看到住房通胀的进展。6月CPI显示通胀在通往2%的路径上。
02行业&个股
行业板块方面，除半导体、科技、通讯和日常消费分别收跌3.29%、2.5%、1.37%和0.37%外，其他标普7大板块悉数收涨：房地产、公用事业、原料、工业、能源、金融和医疗分别收涨2.66%、1.83%、1.37%、1.27%、1.04%、0.79%和0.7%。
概念板块方面，航空ETF跌0.62%，旅行服务板块跌1.08%，高端酒店万豪跌1.13%，爱彼迎跌3.85%，挪威邮轮涨1.81%。太阳能板块涨4.43%。金融科技板块方面，PayPal收涨1.85%，NU涨0.3%。网络安全板块跌0.21%，SQ涨3.34%。
中概股多数收涨，KWEB涨2.36%。台积电跌3.43%，拼多多涨0.85%，阿里涨3.3%，京东涨6.99%，理想涨3.42%，新东方跌4.51%，蔚来涨1.3%，小鹏涨7.68%，B站涨3.89%，好未来涨2.1%，名创优品涨1.04%，瑞幸咖啡跌0.43%。
大型科技股多数收跌。苹果收跌2.32%，苹果与欧盟达成和解协议，将向第三方开放移动支付技术;据IDC：今年苹果VisionPro销量难破50万，预计要等到明年推出更便宜的新型号后才能摆脱销售极度低迷的局面;三星电子推出了智能戒指GalaxyRing，加码布局可穿戴设备领域与苹果竞争的力度;苹果正计划在2024年下半年推出至少9000万部iPhone16设备，希望借助人工智能服务刺激新产品线的需求。微软跌2.48%，英伟达跌5.57%，谷歌收跌2.78%，亚马逊跌2.37%，康卡斯特旗下NBC和亚马逊将在2024-25赛季开始成为新的常规赛转播合作伙伴。Meta跌4.11%，礼来跌0.6%，博通跌2.22%，特斯拉跌8.44%，特斯拉计划将Robotaxi的发布时间从8月推迟到10月。诺和诺德跌2.07%，美光跌4.52%。
PFE涨1.09%，辉瑞正在推进每日一次GLP-1口服减肥药Danuglipron的研发。PEP涨0.22%，百事第二季度核心每股收益2.28美元，市场预期2.15美元。DAL跌3.99%，达美航空24Q2净利润13.05亿美元，市场预期15.55亿美元，上年同期18.27亿美元。
03每日焦点
1、美股主要股指被“七巨头”反噬，风险偏好增加小盘股称王
7.12标普500指数自去年11月以来的最长连涨势头周四戛然而止。“拦路虎”正是今年以来一直推动该指数走高的超大盘科技股。所谓的“科技七巨头”投资者抛售规模创下近一年来最大，因通胀数据引发对美联储最快于9月降息的押注，投资者撤出今年的赢家，推动安硕MSCI美国动能因子ETF创5月以来最差表现。这番动荡带来了一些非同寻常的数据。标普500指数下跌1%，尽管该指数中有400家成份股上涨。剔除市值权重的基准指数上涨1.2%，跑赢加权指数的幅度为2020年11月以来最大。成份股大多信用评级较低、借款需求较高的罗素2000小盘股指数上涨3.2%，创下2020年3月以来相较于标普500指数的最佳表现。一项追踪“科技七巨头”的指数一度重挫4.1%，势创2023年7月以来最大跌幅。
2、Costco年费涨8%!自2017年以来首次提高会员年费
7.11Costco自2017年以来首次提高会员费，将基本会员费从每年60美元提高到65美元。
Costco周三(7月10日)在一份声明中表示，美国和加拿大会员价格上涨8%，将于9月1日生效。该零售商的高级会员价格将从120美元上涨至130美元。此举将影响约5200万会员。
3、传马云回国现身阿里总部，上次露
