国泰君安认为布局建材核心资产，沿着几条逻辑：全球尤其是海外需求的确定性恢复，推荐中国巨石、福耀玻璃；竣工装修端及C端的修复，推荐信义玻璃、旗滨集团、伟星新材、北新建材等后周期建材；精装B端集中度提升逻辑改变、跨界降维打击加速，推荐东方雨虹及中国联塑。水泥板块期待低估值接力，首选华东华南水泥板块海螺水泥、上峰水泥、华新水泥，港股中国建材、华润水泥及华北冀东水泥，西北祁连山等。