中泰证券指出，总体看下半年行业过剩程度将增加，股价缺乏来自基本面的驱动。然而今年以来应对疫情，美联储注入天量的流动性，流动性全球外溢构成了本轮资金牛市的特征。短期“看得见的手”对资本市场的影响是压倒性的。依托IDC主题，今年部分钢铁股票大幅上涨，凸显了本轮股票上升由流动性驱动的资金牛市特征，估值对股票价格的影响更大。目前板块间估值差距极大，低估值板块蕴含估值修复的可能。届时可以关注华菱钢铁、方大特钢、三钢闽光、宝钢股份等优质标的。中长期来看技术领先的材料类标的博威合金、甬金股份、永兴材料、久立特材、中信特钢等也可关注。