猪肉概念30日盘中再度走强,截至发稿,大北农、金新农涨幅超5%,新五丰、正邦科技、立华股份等涨幅超2%。
招商证券表示,近段时间猪价未涨,冻肉库存较大,消费增加动力不足,叠加非洲猪瘟候选疫苗的消息影响,养殖板块已经反映了足够的负面消息。短期扰动因素仅仅为情绪面扰动并且基本上已是老生常谈,后期随着库存下降以及需求拉动,猪价将继续步入快速上涨的通道。
从长期来看,由于疫情尚未稳定,行业复养困难,补栏仍处于实质性低位,生猪产能缺口将愈加明显并且恢复会很缓慢,本轮周期高度和持续性都非常值得期待。同时,龙头企业将快速成为我国生猪供给的主要支柱,规模化、工业化升级(甚至信息化、智能化)是必然的产业趋势,行业龙头将迎来“金猪十年”。而巨大的供给缺口、资金缺口和融资渠道的匮乏,以及任何政策的不当,都会延长产业转型升级的黄金期。
