行业重要新闻:

OPPO在上海正式发布全新Reno系列的第一代产品——OPPOReno与OPPOReno10倍变焦版;4月11日,华为在上海东方体育中心举行发布会,正式在国内发布了今年P系列旗舰机型P30和P30Pro;三星电子计划在6月份推出Exynos9825,这是一款应用处理器(AP),采用7纳米EUV工艺制造。尽管台积电在开始7纳米制程方面领先于三星电子,但三星是第一家将EUV设备投入大规模生产的公司。

本周投资观点:

近期面板利好消息频出:夏普发布折叠智能手机测试机,搭载自家OLED面板;京东方(BOE)合肥10.5代线上个月已满产,每月可产12万片基板;京东方在武汉建设的第二条10.5代线,预计2020年量产。京东方正大力推广超大尺寸8K超高清液晶电视面板,二季度75英寸将上市,下半年55、65英寸也将批量上市;消息显示三星显示已开始为GalaxyFold智能手机大规模生产可折叠显示器。

受益于此,我们建议继续关注OLED产业链,如京东方、深天马、欧非科技等。此外我们还建议关注以下多个领域的低估值细分龙头公司:高频通讯和高端线路板:合力泰,生益科技;智能家居和家居AI:和而泰,东软载波,新北洋;新能源和智能汽车:万安科技,亿纬锂能;半导体:北方华创,富瀚微,士兰微;白马股:大族激光,海康威视,大华股份,三安光电,歌尔股份等;电子浆料和催化剂:国瓷材料;FPC:弘信电子、依顿电子;汽车电子:保隆科技。

风险提示:

5G建设进度不及预期。