格隆汇2月22日|海通证券研报指出，1月中国太保(601601.SH)寿险业务保费增速短期承压，产险稳健增长。预计伴随宏观经济修复、居民预期收入水平提升，以及公司长航行动二期工程顺利推进，公司负债端仍然具有充足长期增长动力。看好公司寿险板块启动以内勤转型为先导的组织变革，打造以客户为中心、最具活力的价值创造型组织，全面建设赋能型总部和经营型机构，加快推动“芯”模式从“转型”到“成型”转变;财产险板块加强费用管理、优化成本，管控提供差异化产品及服务供给方案，强化客户续保能力。予0.55-0.60倍2024EPEV，合理价值区间34.79-37.95元，“优于大市”评级。