近日，青岛银保监局官方网站发布的行政处罚信息显示，中国民生银行股份有限公司青岛分行被青岛银保监局罚款255万元人民币，涉及虚增存款规模等。
行政处罚信息显示，中国民生银行股份有限公司青岛分行因“虚增存款规模，流动资金贷款违规流入房地产领域，向资本金不实的房地产开发企业提供融资，对房地产开发融资受托支付交易背景审查不严”的违规违法事实（案由），因此被处罚。
实际上，这并非民生银行首次遭遇重大处罚。回顾民生银行的发展史，其可谓屡罚屡犯，风波不断。而且，抛开其内部控制不力、频繁遭受监管处罚的管理漏洞，民生银行为了保持业绩增长，不断加速扩张，甚至将其触角伸向了投资高杠杆与高风险的房地产行业。但是，随着近年房地产市场的泡沫破灭，民生银行也为其战略失误，付出了沉重的代价。
业绩持续下滑，颓势难止
1993年，泛海集团董事长卢志强深感民营企业贷款之难，于是萌生组建一家为民营企业服务的银行的想法。三年后，卢志强也吸引了刘永好（新希望集团）、史玉柱（脑白金）等豪华股东阵容，于当年1月成立民生银行，并成为国内第一家由民营企业发起设立的全国性股份制商业银行，资产规模从最初的13.8亿元的筹集资金，发展至如今总资产规模超7万亿的庞然大物。
不过，2022年，曾经光鲜亮丽的民生银行几乎陷入至暗时刻。据其最新财报显示，2022年前三季度，更是出现营收和利润双双下降，实现营收1085.96亿元，同比下降16.87%；净利润337.78亿元，同比下降4.82%。值得注意的是，至此民生银行已经连续八个季度营收同比增速下滑。
与此同时，民生银行的利息净收入和非利息净收入两大核心板块业务收入双双下降。截至2022年9月30日，民生银行的利息净收入为814.08亿元，同比下降16.76%；非利息净收入方面，民生银行的手续费及佣金净收入为143.7亿元，同比减少了41.54亿元，下降22.42%。这直接导致营业利润整体同比下滑了5.82%。
整体营收、净利润双双下滑，以及两大核心业务，均呈现两位数下降的颓势，也让民生银行也因此成为了2022年唯一一家降级的系统重要性银行，从第二组调整到第一组。与此同时，也将民生银行的尴尬暴露无遗。
据分析，民生银行业绩增长乏力甚至长期陷入颓势，原因是多方面的，也是非常致命的。
其一，与其他商业银行一样，民生银行的资金来源多地依赖于储蓄存款等较为稳定的被动负债，但自从同业业务兴起后，同业负债逐步挤占了个人存款的份额。数据显示，2022年民生银行的同业负债总计为1.24万亿元，个人存款则为9482亿元。
尽管如此，但是民生银行吸收存款和同业及其他金融机构存放款项的净增加额却在下滑。所谓的同业业务，主要发生在银行与证券、保险等其他金融机构之间，比如银行间的拆借、外汇买卖等。
数据显示，2022年1-9月，为1103.48亿元，较去年同期的4914.21亿元减少77.55%。据业内人士分析，同业业务虽然比零售业务更“吸金”，但是与储蓄存款相比，同业负债的稳定性明显较差，而且容易陷入高杠杆、多嵌套、长链条、多套利的高风险之中。
值得注意的是，被同业业务“拖累”的同时，民生银行的零售业务也不足以撑起民生银行业绩的大盘。例如，财报数据显示，2022年前三季度，民生银行实现零售业务营业收入500.90亿元，同比减少6.53%。其中，零售业务的非利息净收入103.11亿元，同比减少14.76%，在零售业务营业收入中占比20.58%。
其二，民生银行的坏账率高得惊人。据民生银行第三季度财报显示，截至报告期末，其不良贷款总额、不良贷款率较上年仅下降0.05个百分点。不良贷款总额720.58亿元，比上年末仅仅减少2.80亿元。值得一提的是，坏账产生的根源，正是因为民生银行重仓的房地产而频繁踩雷，而在此之前，民生银行还曾因为投资康得新、辉山乳业、ST獐子岛等，也导致了坏账的增加。
由此可见，民生银行业绩陷入困境的很大原因之一，在于其曾经的大股东纷纷暴雷，对民生银行造成了重大影响。而在业绩持续下滑的态势下，民生银行也陷入了颓势难止的困局。
高管降薪股权生变，深陷信任危机
1996年正式成立时，民生的创始股东有59家，股权极为分散。而随着民生银行陷入衰退，曾经的大股东们也纷纷陷入困境，民生银行的股权也开始频繁生变，动荡不安，甚至分崩离析。
例如，曾经的单一大股东安邦保险在2020年轰然倒下，后被破产重组为大家人寿。尽管如此，大家人寿的合计持股比例仍高达16.79%。
而另一位大股东泛海集团，时至今日依然在“排雷”。今年7月底，据媒体报道称，泛海集团持有民生银行约18亿股A股被北京金融法院轮候冻结，约占其持股比例的70.46%。
由此可见，民生银行陷入危机后，大股东都是自身难保、自顾不暇，其想要走出泥潭，显然并非易事。实际上，民生银行此时的危机，早已在当初设置股权机制、多方融资成立公司以及涉足房地产等高杠杆、高风险产业时，就已经埋下了伏笔。
例如，此前的2017年，辉山乳业百亿债务危机中，民生银行涉及贷款7亿元。同年保千里债务违约中，民生银行所涉逾期金额高达
